1.跨式套利组合:
如下图 1.13600 Buy:Call&Put
跨市套利,是指在某个市场买入(或者卖出)某一交割月份的某种商品合约的同时,在另一个市场上卖出(或者买入)同种商品相应的合约,以期利用两个市场的价差变动来获利。
简意:行情在现价上下震荡时,亏损;一旦突破震荡区间无论高空都可盈利。
飞鹰式套利,也叫秃鹰式套利。在期货市场中,是指分别卖出(买进)两种不同执行价格的期权,同时分别买进(卖出)较低与较高执行价格的期权。所有的期权都有相同的类型、标的合约与到期日,执行价格的间距相等。
简意:行情在现价上下震荡时,亏损;一旦突破震荡区间无论高空都可盈利。
3.海鸥期权组合:
如下图 1.13600 BuyCall / 1.14300 SellCall / 1.12900 SellPut
海鸥式期权组合, 权交易者看好后市,可以用看好跨价认购期权,买进低行使价认购期权,并卖出高行使价的认购期权,去减低期权金的支出。可是,如果交易者看好后市,但认为大幅下跌机会极微,他可以在这套看好跨价认购期权的基础上,再卖出一张更低行使价的认沽期权,从而使平均成本进一步下降,甚至专为收取期权金。
简意:交易者只要付出极少的期权金,就可以对于看好的市场进行交易,来获取盈利。
4.蝶式期权组合:
如下图 1.13600 Buy:Call&Put / 1.14300 SellCall / 1.12900 SellPut
蝶式套利是利用不同交割月份的价差进行套期获利,由两个方向相反、共享居中交割月份合约的套利组合组成。它是一种期权策略,它的风险有限,盈利也有限,是由一手牛市套利和一手熊市套利组合而成的。
简意:行情在现价上下震荡时,亏损;一旦突破震荡区间无论高空都可盈利。